個人養(yǎng)老金制度全面實施在即設施，保險貨架如何再豐富

試點兩年多后，個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)有望迎來全國擴圍堅定不移。12月11日組合運用，北京商報記者獲悉，相關(guān)部門將于近期就個人養(yǎng)老金制度全面實施進行動員部署迎難而上。

作為我國多層次積極、多支柱養(yǎng)老保險體系的重要組成部分，個人養(yǎng)老金制度是實現(xiàn)養(yǎng)老保險制度可持續(xù)發(fā)展堅持先行、積極應(yīng)對人口老齡化的重要戰(zhàn)略布局產業。自試點以來，個人養(yǎng)老金開戶超6000萬人情況較常見，市場接受度不斷提升可持續。但也存在繳存冷、產(chǎn)品同質(zhì)化等問題機製。要實現(xiàn)個人養(yǎng)老金制度的全面推廣和高質(zhì)量發(fā)展全過程，還需多方共同發(fā)力。


醞釀向全國推廣

個人養(yǎng)老金是政府政策支持探討、個人自愿參加不負眾望、市場化運營的補充養(yǎng)老保險制度，年繳費上限為12000元調解製度，屬于第三支柱保險中有國家制度安排的部分精準調控，于2022年11月在北京、上海等36地啟動實施深化涉外。

個人養(yǎng)老金試點兩年來體系，市場接受度不斷提升。截至今年6月底開展試點，已有超6000萬人開立個人養(yǎng)老金賬戶攜手共進，較去年同期增加約2000萬人。近期部分地區(qū)也披露了繳存數(shù)據(jù)推進一步，截至今年三季度末經過，北京市開立個人養(yǎng)老金賬戶531.8萬戶，繳存資金114.2億元力度；上海地區(qū)個人養(yǎng)老金累計開戶近500萬戶明確了方向，繳存金額超過110億元。

與此同時勇探新路，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品“貨架”也在持續(xù)上新單產提升。以保險產(chǎn)品為例傳遞，截至本月初，已有27家保險公司推出210種產(chǎn)品方案勞動精神。

在試點平穩(wěn)推進的基礎(chǔ)上開展攻關合作，個人養(yǎng)老金制度正醞釀向全國推廣。12月11日保供，北京商報記者獲悉自行開發，相關(guān)部門將于近期就個人養(yǎng)老金制度全面實施進行動員部署進行部署。這標(biāo)志著個人養(yǎng)老金試點有望于近期全面放開責任，從原來的36個試點城市擴展到全國。

對于個人養(yǎng)老金的全面實施保護好，盤古智庫高級研究員江瀚表示組建，隨著個人養(yǎng)老金制度的推廣和普及，將有越來越多的人選擇將資金繳存到個人養(yǎng)老金賬戶中特點，這將為銀行深刻變革、保險相關(guān)企業(yè)提供更多的客戶資源和業(yè)務(wù)機會。為了滿足消費者的不同需求和偏好和諧共生，相關(guān)機構(gòu)需要不斷創(chuàng)新個人養(yǎng)老金產(chǎn)品和服務(wù)質生產力，提高產(chǎn)品的競爭力和附加值。

繳存冷難題待解

盡管開戶人數(shù)持續(xù)增長技術交流，但個人養(yǎng)老金“開戶熱先進的解決方案、繳存冷”的現(xiàn)象始終存在，個人養(yǎng)老金的實際繳存情況不及預(yù)期是當(dāng)前亟待解決的問題資源配置。

出于“薅羊毛”的心態(tài)信息，部分客戶被銀行的優(yōu)惠吸引開立賬戶，但一直未繳存或繳存極少大力發展。

緣何個人養(yǎng)老金繳存熱情不高豐富內涵？經(jīng)濟學(xué)家、新金融專家余豐慧向北京商報記者分析產能提升，當(dāng)前的經(jīng)濟環(huán)境使得一些人更傾向于將資金用于即時需求或償還債務(wù)適應性，而非長期儲蓄。個人養(yǎng)老金賬戶的資金流動性較差通過活化，一旦存入落地生根，在退休前難以取出，這也影響了人們的參與意愿研學體驗。

也有業(yè)內(nèi)專家直言建設項目，個人養(yǎng)老金制度本身的設(shè)計和實施也可能存在一些問題和不足，如繳存比例落實落細、稅收優(yōu)惠等方面的政策不夠吸引人相結合，或者繳存和投資渠道不夠便捷和靈活等高效化，這些都會影響公眾的繳存意愿。

提高個人養(yǎng)老金投資積極性和產(chǎn)品吸引力為產業發展，是目前銀行範圍和領域、保險等金融機構(gòu)和市場各方的共識，也是社會各界關(guān)注的焦點各項要求。余豐慧對此建議更高要求，政府部門可以考慮提供更加靈活的取款規(guī)定，例如在特定情況下（如購房新技術、重大疾病等）允許提前支取部分資金共同學習。同時，加大稅收優(yōu)惠政策力度深入，比如提高稅前扣除限額效高，或是針對低收入群體提供直接補貼。

江瀚同樣認為基礎，需要增加個人養(yǎng)老金繳存的稅前扣除額度性能，或者對于個人養(yǎng)老金投資收益給予一定的稅收優(yōu)惠。甚至還可以推動個人養(yǎng)老金保險產(chǎn)品與其他社會保障制度的銜接和互補對外開放，如與基本醫(yī)療保險實力增強、失業(yè)保險等制度銜接，提高個人養(yǎng)老金保險產(chǎn)品的綜合保障水平探索創新。

提升個人養(yǎng)老金繳存積極性帶來全新智能，也需要供給端發(fā)力。中國保險資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國養(yǎng)老財富儲備調(diào)查報告（2024）》指出配套設備，在已參加個人養(yǎng)老金的受訪者中更優質，有68.8%表示遇到了不同的問題，包括沒有合適的產(chǎn)品推進高水平、產(chǎn)品購買流程復(fù)雜脫穎而出、開戶流程復(fù)雜、想選的產(chǎn)品沒在開戶行上架等生產創效。

保險產(chǎn)品吸引力有待提升

保險與養(yǎng)老屬性天然契合結構，在個人養(yǎng)老金產(chǎn)品中保險產(chǎn)品具有獨特優(yōu)勢。然而優化上下，在個人養(yǎng)老金投資品種組成中能力建設，相比儲蓄、基金生產體系、理財?shù)犬a(chǎn)品服務，保險的關(guān)注度并不高。

究其原因能力和水平，一方面覆蓋，由于并不是開戶渠道異常狀況，險企難以掌握主動權(quán)；另一方面高效，個人養(yǎng)老金保險產(chǎn)品期限相對較長應用創新，短期內(nèi)難以看到收益。

近期機構，鼓勵險企開發(fā)個人養(yǎng)老金的政策頻頻的特性。10月金融監(jiān)管總局發(fā)布的《關(guān)于大力發(fā)展商業(yè)保險年金有關(guān)事項的通知》提到，開發(fā)適應(yīng)個人養(yǎng)老金制度的新產(chǎn)品和專屬產(chǎn)品基礎。保險公司要堅持普惠提供堅實支撐、便民原則，結(jié)合個人養(yǎng)老金制度特點經過，加強產(chǎn)品和業(yè)務(wù)管理簡單化。國務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加強監(jiān)管防范風(fēng)險推動保險業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》也提出，鼓勵開發(fā)適應(yīng)個人養(yǎng)老金制度的新產(chǎn)品和專屬產(chǎn)品管理。

未來，保險公司該如何從供給和服務(wù)兩端發(fā)力提升個人養(yǎng)老金保險產(chǎn)品的吸引力業務指導？江瀚建議改進措施，保險公司應(yīng)設(shè)計更加靈活多樣的繳存和投資方式，提供不同的風(fēng)險收益組合供消費者選擇長足發展；或者推出與養(yǎng)老社區(qū)服務(wù)相結(jié)合的保險產(chǎn)品今年，提高保險產(chǎn)品的附加值和吸引力。余豐慧表示結構不合理，險企可以優(yōu)化銷售渠道動手能力，利用數(shù)字化平臺簡化投保流程，使客戶能夠更加便捷地完成投保意見征詢。